Tržišni rizik: pojam, oblici, upravljanje rizicima

Navod da je bilo gospodarska aktivnost nosi rizik, bez sumnje, nitko od poduzetnika.

Se bave proizvodnjom, prometom robe ili usluge, šefovi tvrtki i tvrtki su vođeni tržišnom sustavu diktira bizarnim zakonima, propisima, pravilima i koncept natjecanja. Sa sigurnošću i povjerenjem za izračunavanje funkcioniranja ekonomskih sustava je jednostavno nemoguće.

Vrijednost pravilnog upravljanja rizicima

Na proces menadžerskog odlučivanja svih veličina (od Boravišna na strateški i životno za organizaciju) utječe na veliki broj različitih čimbenika i uvjeta. Predvidjeti vjerojatni ishod situacije ometa nesigurnost, koja se izražava u nedostatku informacija, podataka, kao i faktora utjecaja slučajnosti.

Razne ekonomske nesigurnosti postaje rizik. Ovaj fenomen je svojstvena većini sferama ljudskog djelovanja. Danas, zaposlenici koji su u mogućnosti istraživati, predviđanje i analizu rizika se smatraju izuzetno važno za uspješno poslovanje poduzeća. volumen dobit konkurentnosti i opstanak tvrtke ovisi o sposobnosti svojih menadžera da predvide posljedice akcije.

Analizirajte tržište financijskih rizika su pouzdani profesionalci koji imaju dovoljno iskustva i kvalifikacije. Cilj takvog upravitelja je osigurati zaštitu imovine i dobiti od gubitaka nastalih kao posljedica promjene i promjene kamatnih stopa, tečajeva stranih valuta i drugih ekonomskih i financijskih pojava.

Što je rizik: pojam, obilježje

Nazvan situacija rizik povezan s postojanjem određenog izbora između više alternativa navodnih mogućnosti. Uvredljivi riskosoderzhaschego događaji podrazumijeva i pozitivan i negativan.

Drugim riječima, rizik - je mogućnost za uspjeh ili neuspjeh. Ovaj koncept se mora razlikovati od neizvjesnosti, jer je rizik može se ocijeniti i njegov utjecaj može se mjeriti.

Znakovi rizičnim situacijama:

• Postoji neizvjesnost.
• Postoji mogućnost da odaberu alternativne tijek akcije (jedan od njih - odbijanje od selekcije).
• Moguće je procijeniti postojeće alternative.

Najvažnije svojstvo rizika, što omogućuje glavu na vrijeme poduzeti mjere kako bi se smanjio negativan utjecaj pojedinih faktora, vjerojatno je. Ovaj pojam je matematička procjena situacije. Izračun vjerojatnosti odražava učestalost pojave određeni rezultat. Izvedite ovu procjenu samo ako postoji dovoljno statističkih podataka (podaci, indikatori i vještačenje i projekcije).

tržišni rizik: značajke, vrste i specifičnosti

Situacija u kojoj su karakteristike ekonomskog stanja objekta zbog djelovanja tržišnih snaga ne može zadovoljiti očekivanja donositelja odluka - to je ono što je tržišni rizik.

Ostale vrste situacija bankovnih rizika razlikuju po tome što izravno utječe na uvjete na tržištu. Vrste uključuju tržišni rizik promjene kamatnih stopa, kao i dionice i devize.

Rizik za različite vrste organizacija

Utjecaj riskosoderzhaschih situacije na aktivnosti bilo kojeg poduzeća je ogroman, tako da oni zanemaruju ili nedovoljno temeljita istraga može dovesti do gubitka ili raspada čak i tvrtke. Tržišni rizik je najvažnija karakteristika ekonomskog tržišta, što je vrlo važna promjena kamatnih stopa. To je tržište dužničkih vrijednosnih papira, dionica, valuta, roba.

Ova kategorija rizika odražava mogućnost gubitka (gubitka financija) Kreditna institucija s obzirom na činjenicu da je promjena cijena financijskih instrumenata na tečajevima na tržištu ili mijenja. Također, ova kategorija odražava rizik od trgovanja subjekta na dobitak ili gubitak kada je promjena cijena.

Za banke, rizik kamatne stope postaje najznačajniji, jer izravno utječe na konačni rezultat aktivnosti. Izražava se u mogućnost povećanja ili smanjenja vrijednosti imovine bankarskog organizacije kao rezultat promjene kamatnih stopa na depozite i kredite.

Vrijednost rizik za investitore

Pri ocjenjivanju isplativosti budućih investicija, svaki investitor je zainteresiran za dobivanje objektivne i pouzdane podatke o stupnju rizika pojedinog projekta.

To postoji određeni raspon očekivane profitabilnosti portfelja vrijednosnih papira, kao i mogućnost da se stvarna povratak će biti pušten izvan tog intervala, a tu je i rizik od tržišta.

To jest, postojanje vjerojatnosti gubitaka, gubitak ili manjak u prihodima. Gubitak priključen na ostvarivanje gospodarske aktivnosti, materijala, radne snage i financijski. Tržišni financijski rizici imaju ocjenjivanje, u skladu s kojima je najveću dobit mogućnosti za kapitalna ulaganja su obično vrlo rizično. Ponekad do te mjere da investitori nisu odlučili za poslove s njima, jer „igra nije vrijedan svijeću.”

Zašto postoje riskosoderzhaschie situacija?

Često u formiranju rizičnim situacijama, su uključeni vanjski i unutarnji razlozi.

Unutarnji izvori tržišnog rizika su:

1. Namjerno oporba. Na primjer, kupnja i prodaja određenih kategorija financijskih instrumenata.
2. Zloporabe menadžeri u donošenju odluka o upravljanju. To može biti kupnju ili prodaju dionice, obveznice, valute, kao i greške u iznosu i trajanju tih postupaka.

Vanjski uzroci, formiranje riskosoderzhaschie situacija se smatra:

1. Nepovoljne promjene u vrijednosti financijskog instrumenta uslijed događaja koji se odvijaju s izdavateljem i općim uvjetima na tržištu (utjecaj na kapital rizik).
2. Fluktuacije u cijenama plemenitih metala.
3. Koristeći veliki broj određenih financijskih instrumenata (obveznice, krediti, hipoteke), koji se ne može otplatiti na vrijeme.
4. Dramatično mijenja tečajeva.
5. Slučajevi u kojima kupci i druga strana ne ispuni uvjete ugovora.

Što znači „Procjena tržišni rizik”?

U cilju zaštite poduzeća iz nepredvidljivih utjecaj riskosoderzhaschih situacijama, rizik na tržištu se ocjenjuju i analiziraju.

Glavni cilj ovih aktivnosti je podrška tvrtka dobila u okviru rizika, koje se smatraju u formuliranju strateških ciljeva. To je neophodno za očuvanje imovine i kapitala, te smanjiti ili eliminirati gubitke.

Analizirajte sve vrste rizika relevantnih za djelatnosti poduzeća (deviza, robni rizik, itd).

Faze upravljanja tržišnim rizikom

Nakon definiranja ciljeva, načela i metode upravljanja rizikom, stručnjaci nastaviti do sljedećih radnji:

• Identificirajte tržišni rizik.
• Procijeniti stupanj njenog utjecaja i na razini vjerojatnosti.
• Provoditi praćenje tržišnog rizika.
• Poduzeti mjere u cilju kontrole i umanjuje rizik.

Glavni problem stručnjaka uključenih u procjenu i upravljanje rizikom je nedostatak bilo kakvih univerzalnih recepata. Svaka situacija i pitanje je jedinstvena i zahtijeva individualni pristup. Dakle, uz kvalifikacije, iskustvo i profesionalnost menadžeri trebaju takve osobine kao intuicije i fleksibilnost razmišljanja.